伊利股份信息更新报告：核心利润率延续改善，高股息龙头价值突出

伊利股份2026Q3收入符合预期，核心经营利润率同比提升0.5pct，维持“买入”评级。2026Q1-Q3收入938.1亿元、归母净利润88.04亿元，同比+3.6%/-15.6%。中期分红每股0.42元，2025-2027年年度分红率不低于75%，并推出10-20亿回购计划，2026年股息率4.0%。