本轮AI行情阶段总结与AI、新能源及内需投资展望

作者总结英伟达、海力士和中际旭创相关行情的认知演变，认为产业价值与股价泡沫可以同时存在，AI交易的下跌力量结束仍需观察。作者以宁德时代和新能源产业为例，探讨长期产业趋势、估值与持有周期，并进一步分析国内楼市、居民资产负债表和消费对内需的支撑作用。