一心堂(002727)2026年三季报点评：利润弹性持续释放

一心堂(002727)发布2026年三季报，前三季度营收127亿元同比下降2.33%，归母净利润3.8亿元同比增长41.86%。公司通过供应链协同、门店调优与数字化运营推动存量提效，三季度门店数由11,112家降至10,779家。盈利预测2026-2028年EPS分别为0.73、0.85、0.98元，对应PE为18、16、13倍。